证券投资基金管理学简答题（证券投资基金管理

1、自考投资基金运行与管理考试重点

管理学考试重点
1.科学管理之父是{B}
A,法约尔 B,泰罗 C，梅奥 D，韦伯
2.人际技能对于各层次管理者的重要性是（D）
A,对于高层管理者最重要 B，对于中层管理者最重要 C，对于基层管理者最重要 D，对于所有层次管理者的重要性大体相同
3.决策遵循的原则是（C）
A,一般原则 B，最优原则 C，满意原则 D，全局化原则
4.将计划数字化的工作被称作为(D)
A，规划　B，决策　C，预测　D，预算
5.矩阵式组织结构的主要缺点是（B）
A，分权不充分　B，多头领导　C，对项目经理要求高　D，组织结构差
6.一家产品单一的跨国公司在世界许多地区拥有客户和分支机构，该公司的组织结构应该考虑（C）因素来划分部门？
A职能 B产品 C地区 D人口密度
7.组织文化的三个层次结构中，最直观、人们最易感知的部分是（C）
A精神层B制度层C物质层D以上都不对
8.张教授到某企业进行管理咨询，该企业总经理热情接待了张教授，并介绍公司的具体情况，才说了15分钟，就被人叫了出去，10分钟回来继续，不到15分钟，又被叫出去，这样，整个下午3个小时总经理个小时总经理一共被叫出去10次之多，使得企业情况介绍时断时续。从管理者的角度来看，这种现象说明（C）
A总经理不重视管理咨询 B该企业这几天遇到了紧急情况
C总经理可能过度集权 D总经理重视民主管理
9.马洛斯的需求理论当中，处于最高需求层次的是（D）
A生理需要 B安全需要 C尊重需要 D自我实现需要
10.关于控制与分权的关系，叙述正确的是（B）
A分权越高，控制越不必要 B分权预告，控制越必要
C分权越低，控制越必要 D分权与控制没联系
11.美国克莱斯勒汽车公司的总经理艾克卡曾经说过：一等到委员会讨论以后再射击，野鸭子早就飞走了。关于这句话的正确理解是（ D ）
A．委员会决策目标往往不明确。
B. 委员会决策的正确性往往较差。
C．群体决策往往不能把握市场的动向。
D．群体决策往往不讲究实效性，只考虑作出合理决策。
12．优秀的领导者，特别是高层领导者，绝对不是培养出来的，而是实干和竞争出来的，这说明：（D）
A.领导者是内在素质和外在风格的统一体。
B．领导者素质与先天遗传的因素并无关系。
C．任何人只要通过学习和实践就能成为高层领导者。
D．领导者素质主要是后天学习和实践的结果。
13．下面关于领导和管理的关系说法正确的是（A）
A．管理是更大的概念，领导是管理的一项重要职能。
B．领导的范围更加广泛，管理是其中的一部分。
C．领导就是管理，二者是同一概念的不同表达。
D．领导是更高层次的概念，管理是低层次的概念。
14．控制作用的关键是（D）
A．制定计划 B．拟定标准 C．衡量成效 D．采取措施
15．从某种意义上说，既是工作计划的基石，又是控制的基本标准的是（A）
A．实物标准 B．费用标准 C．收入标准 D. 成本标准
填空题
1、 法约尔在其《工业管理与一班管理》中把管理的职能分为计划、组织、指挥、协调和控制，被后人称之为五职能说。
2、 波士顿矩阵分析法又称经营单位合作分析法，其认为，在确定某个经营活动方向时，应该考虑它的相对竞争地位和业务增长率两个维度。
3、 根据涉及时间长短及范围广狭的综合性程度标准，可以将计划分为战略性计划与战术性计划。
4、 根据迈克尔.波特的价值链分析，企业的各种价值活动分为两类：基本活动和辅助活动。
5、 授权的原则是重要性原则、适度原则、责权一致原则、级差授权原则。
6、 赫兹伯格的双因素理论指出保健因素是那些与人们的不满情绪有关的因素，激励因素是指那些与人们满意情绪有关的因素
7、 绩效工资实际上是期望理论和强化理论的逻辑结果。
8、 前馈控制的目的是防止问题的发生，而不是当问题出现时再补救。
9、 波特著名的五力模型认为，一个行业内部的竞争状态取决于五种基本竞争作用力，他们分别是行业现有的竞争状况、供应商的议价能力、客户的议价能力、替代品的威胁、新进入者的威胁。
10、 决策是计划的前提，计划是决策的逻辑延续。
11、 根据计划的广度和深度，可以将计划划分为战略计划、战术计划和作业计划。
12、 “运筹与帷幄之中，决胜与千里之外”，这里的“运筹帷幄”反映了管理的计划职能。
13、 在领导行为问题的研究上美国俄亥俄州立大学提出“四分图理论”。
14、 领导的职权性影响力包括支配权、强制权和奖赏权，非职权性影响里包括专长权、人格权。
判断题
1、 霍桑试验说明了“经济人”假设的正确性（×）
2、 许诺越大，实现许诺的时间就越长，实现许诺的可能性就越小（√）
3、 群体决策与个人决策相比有许多优点，所以在组织活动中均应采用群体决策方式（×）
4、 管理距有科学性和艺术性这双重属性。（√）
5、 在一个组织里面，管理者的管理幅度越大越好，管理幅度越大管理者的权利就越大效率就越高。(×)
6、 决策允许反复试验，以取得最佳效果。(√)
7、 组织中的层次多了，更利于上下级间的沟通。(×)
8、 领导职能还有一种比较狭义的概念，仅指在目标既定的条件下如何影响一个组织或群体成员去实现目标。(√)
9、 法定权、强制权和专长权属于职权能力。(×)
10、对企业的一切业绩都要制定出已实物或货币来衡量的标准。(×)
名词解析
1、 管理
管理就是在特定环境下，通过计划、组织、领导、控制和创新等活动，协调以人为中心的组织资源，以实现既定的组织目标的过程。
2、 组织文化
组织文化是组织在长期的实践活动中所形成的，其组织成员具有共同的价值观念、团体意识、工作作风、行为规范和思维方式等。
3、 战略计划
计划是指制定目标并预先安排一系列行动方案的过程，包括从时间和空间上将组织的目标分解成各部门、个人的分目标并对计划实施进行控制，它包括一系列用以描述企业在未来行动的目标和方式的文件。战略性计划是指应用于整体组织的，为组织未来较长时期（通常为5年以上）设立总体目标和寻求组织在环境中的地位的计划。
4、 授权
授权是组织为了共享内部权力，激励员工努力工作，而把某些权力或职权授予下级，它包含三层意思：分派任务、授予权力或职权、明确责任。
5、 X理论
(一)“X理论”假设下的领导哲学
美国管理学家道格拉斯·麦格雷戈提出。
X理论建立在以下对人性的假设上：
(1) 多数人天生讨厌工作，总想尽可能逃避工作；
(2) 多数人不喜欢承担责任，而喜欢服从于别人的领导；
(3) 多数人认为安全感在工作相关因素中最为重要，缺乏进取心；
(4) 多数人的个人目标与组织目标是相矛盾的，为达到组织目标必须靠对个人的强制和惩罚；
(5) 只有少数人能自我控制，可以委以管理责任。
在X理论的人性假设中，领导者信奉的是“胡萝卜加大棒”的管理哲学。
6、 Y理论
(二)“Y理论”假设下的领导哲学
与X理论相对立，Y理论建立在以下对人性的假设上：
(1) 一般人是勤奋的，多数人会把工作看得与休息或娱乐一样自然；
(2) 如果员工对工作做出了承诺，他们就能自我引导，自我控制。外 部的控制和惩罚并不是激励工人去实现组织目标的唯一手段；
(3) 正常情况下，人们不仅愿意承担责任，甚至会主动寻求责任；
(4) 人们普遍具有高度的想像力、职明才智和创造性，有解决问题的决策能力，而不仅是高层管理者才具有；
(5) 在现代组织条件下，多数人的智力潜能只得到了部分发挥。
在Y理论的人性假设中，领导者信奉的是信任员工、鼓励员工参与的管理哲学。
五,简答题
1，管理的主要职能是什么？
计划、组织、领导、控制、创新
2，计划工作的性质是什么?
1) 计划工作为实现组织目标服务 2） 是管理活动的桥梁，是组织、领导和控制等
管理活动的基础 3）计划工作要追求效率 4）计划工作具有普遍和特殊性质
3,直线职能制的优点与缺点,
优点：结构比较简单，权力集中；责任分明，指挥统一，工作效率高。
缺点：在组织规模较大的情况下，所有的管理职能都集中由一人承担，往往由于个人的知识和能力有限而感到难以应付，顾此失彼，可能会发生较多的失误。
4，矩阵制的特点与优缺点
特点：横向和纵向的职权具有平衡对等性
矩阵制的优点：
1） 加强了横向联系，专业设备和人员得到了充分利用。
2） 具有较大的机动性。
3） 促进各种专业人员互相帮助，互相激发，相得益彰。
矩阵制的缺点：
1） 成员位置不固定，有临时观念，有时责任心不够强。
2） 人员受双重领导，有时不易分清责任。
5，什么是集权，什么是分权，如何处理好两者的关系
集权是指决策权在组织系统中较高层次的一定程度的集中；分权是指决策权在组织系统中较低层次的一定程度的分散。
1.经营环境条件和业务活动性质。如环境有较高不确定性，组织需保持较高灵活性和创造性，则应较大程度地分权，反之则集权；
2.组织的规模。规模较小的组织实行集权化管理，效率高；反之则应分权；
3.决策的重要性和管理者的素质。对于重大决策应集权，对于非重大决策应分权；
4.现代化控制手段的使用情况。拥有较现代化通信、控制手段的组织应该集权；
5.组织的历史和领导者的个性。规模小，领导者个性强的组织喜欢集权方式
6，强化理论提出哪些强调政策？（解答不是很确定）
积极强化、消极强化、惩罚和消退
（1）积极强化是在行为之后伴随一个有利的结果；
（2）惩罚是在行为之后伴随不利的结果
（3）消极强化是在行为之后不再伴有不再伴有不利结果，它是事前警告，如坦白从宽、杀鸡给猴看等，对鸡是惩罚，对猴是消极强化。
（4）消退是在行为之后不再伴有有利的结果，例如，如果员工每次主动加班都能得到领导的表扬，加班就得到了积极强化，员工愿意经常加班；如果领导不表扬，久而久之，员工就不再愿意加班。

2、为何说有效市场假说对积极型股票投资管理提出了挑战?（证券投资基金管理学的简答题）

市场如果有效了，就不需要积极性选股，去分析研究调查公司的商业模式，公司的赢利情况，公司管理层的能力，更不用战胜市场了。只要买指数就可以了。

3、证券投资基金管理最为关键的环节是

证券投资基金是一种集中资金、专家管理、分散投资、降低风险的投资工具，但投资者投资于基金仍有可能面临风险。
证券投资基金管理最为关键的环节是风险控制。证券投资基金存在的风险主要有：
⒈市场风险。基金主要投资于证券市场，投资者购买基金，相对于购买股票而言，由于能有效的分散投资和利用专家优势可能对控制风险有利。分散投资虽能在一定程度上消除来自个别公司的非系统性风险，但无法消除市场的系统性风险。因此，证券市场价格因经济因素、政治因素等各种因素的影响而产生波动时，将导致基金收益水平和净值发生变化，从而给基金投资者带来风险。
⒉管理能力风险。基金管理人作为专业投资机构，虽然比普通投资者在风险管理方面确实有某些优势，如能较好地认识风险的性质、来源和种类，能较准确的度量风险，并通常能够按照自己的投资目标和风险承受能力构造有效的证券组合，在市场变动的情况下，及时地对投资组合进行更新，从而将基金资产风险控制在预定的范围内等，但是，不同的基金管理人的基金投资管理水平、管理手段和管理技术存在差异，从而对基金收益水平产生影响。
⒊技术风险。当计算机、通讯系统、交易网络等技术保障系统或信息网络支持出现异常情况时，可能导致基金日常的申购或赎回无法按正常时限完成、注册登记系统瘫痪、核算系统无法按正常时限显示基金净值、基金的投资交易指令无法即时传输等风险。
⒋巨额赎回风险。这是开放式基金所特有的风险。若因市场剧烈波动或其他原因而连续出现巨额赎回，并导致基金管理人出现现金支付困难时，基金投资者申请巨额赎回基金份额，可能会遇到部分顺延赎回或暂停赎回等风险。
5.基金业监管风险。相关法律法规的配套不完备,基金在实际运作中存在风险生存的制度漏洞。尽管作为纲领性大法的《证券投资基金法》业已颁布,还缺乏相应的配套实施细则和管理办法,特别是证券市场发展和变革快速,更需要对基金业的监管动作向前移位,加大事前监督力度。
6.道德风险产生的根源来自于证券基金本身在运作中形成的委托代理关系。在这种关系中，一是基金投资者(委托人)与基金管理人(代理人)的努力目标不一致，对委托人最优的行动对代理人并不一定最优, 所以，基金管理人就有动机将收益内化而将风险外化,这就有可能损害委托人的利益,产生道德风险；二是委托人与代理人的信息不对称是产生道德风险的根源。在基金投资者、基金管理人和基金托管人三方中,投资者处于信息最劣势的地位。作为委托人的基金投资者,他无法准确了解基金管理人的素质,无法在基金契约中主动、准确地写出对基金管理人工作努力程度的规定(即使写进去,也难以观察)。作为代理人的基金管理人,他比基金投资者拥有更多的信息 ,最清楚自己的素质和经营能力,也最清楚自己的工作努力程度。所以,这就不可避免出现信息不完全和信息不对称委托代理关系中的道德风险问题；三是基金投资者和基金管理人的责任不对等。基金管理人对于基金经营不善造成的后果所能承担的责任是有限的,最多不过是个人信誉、财产或自由的丧失。

4、金融基金管理学什么

金融学专业
培养目标：
本专业培养具备金融学方面的理论知识和业务技能，能在银行、证券、投资、保险及其他经济管理部门和企业从事相关工作的专门人才。
培养要求：本专业学生主要学习货币银行学、国际金融、证券、投资、保险等方面的基本理论和基本知识，受到相关业务的基本训练，具有金融领域实际工作的基本能力。
毕业生应获得以下几方面的知识和能力：
1．掌握金融学科的基本理论、基本知识；
2．具有处理银行、证券、投资与保险等方面业务的基本能力；
3．熟悉国家有关金融的方针、政策和法规；
4．了解本学科的理论前沿和发展动态；
5．掌握文献检索、资料查询的基本方法，具有一定的科学研究和实际工作能力。
主干课程：
主干学科：经济学
主要课程：政治经济学、西方经济学、财政学、国际经济学、货币银行学、国际金融管理、证券投资学、保险学、商业银行业务管理、中央银行业务、投资银行理论与实务等。
本专业高校排名：
1 复旦大学 2 北京大学 3 南开大学 4 中国人民大学 5 厦门大学 6 上海财经大学 7 西南财经大学 8 武汉大学 9 苏州大学 10 暨南大学 11 东北财经大学 12 中央财经大学 13 中南财经政法大学 14 南京大学 15 湖南大学（源自武书连2008年《挑专业 选大学》）
附录：除以上高校，在金融领域具有强劲辐射力的还有中国社会科学院金融研究所。
跨专业报考金融学的优势
虽然现在金融人才需求旺盛,但是我们也要看到进入这个行业的门槛正在水涨船高。金融招聘会上，学历的要求仍然很高，比较好的金融机构，几乎都要求硕士以上学历，名校毕业，甚至要海归。
除了学历要求之外,银行也需要越来越多的复合型人才。目前的情况是银行中有一半人，甚至更多是非金融、经济、财务专业的人员。他们本科专业各异，有计算机、通信、法律甚至机械和物理。现在备考和在读的金融研究生也有很多是跨专业的，导师们非常欢迎这些跨专业学生。有些金融分析机构指明要有工科背景的毕业生，他们要的就是工科那种严谨理性的思维和分析。
就业前景分析
从近几年就业情况来看，金融学专业毕业生通常有这些流向：
1、商业性质的银行，其中包括中国工商、建设、农业银行等四大行和招商等股份制商行、城市商业银行、外资银行驻国内分支机构；
2、保险公司、保险经纪公司，如中国人寿、平安、太平洋保险等；
3、中央人民银行、银行业监督管理委员会、证券业监督管理委员会、保险业监督管理委员会；
4、金融控股集团、四大资产管理公司、金融租赁、担保公司；
5、证券公司，含基金管理公司；上交所、深交所、期交所；
6、信托投资公司，金融投资控股公司，投资咨询顾问公司.大型企业财务公司；
7、国家公务员系列的政府行政机构，如财政、审计、海关部门等；
8、社保基金管理中心或社保局；
9、一些政策性银行，比如国家开发银行、中国农业发展银行等；
10、上市(或欲上市)股份公司证券部、财务部等；
11、高等院校金融财政专业教师，研究机构研究人员，出版传播机构等。
报考建议
1、职业导向：
从上面的就业流向可以看出，职业方向和报考专业有很大的联系。因此如何你准备从事基金类工作，报金融工程方向比较好；如果你想到保险公司工作当然要选择保险方向。
2、学校导向：
首先，报考时尽量选择名校。现在金融行业都有“名校情结”，企业在选择学生时，比较看重学生就读的院校，一般情况下会选择比较知名的，如中央财经大学、人民大学、对外经贸大学等的学生，因为这些学校已经在企业心目中树立良好的口碑。
其次从人际关系方面考虑你所报考的院校。最好是选择传统上具有优良的金融学教育积淀的学校，比如一些著名财经类专业院校，如上财、中财，或是金融经济类传统较好的综合类大学，比如复旦、南开。这样的院校通常在金融经济界有一定的校友资源，对于未来就业好处颇多。
第三，学校的地域也是一个重要因素。你所要报考的院校，应该在你未来准备发展的地区或附近。因为学校在该地区有一定的影响力，这样在你毕业之后会方便你到该地区择业。比如考上海的学校就把目标定在上海发展。2020年，上海将建成国际金融中心，从伦敦、纽约、东京等国际金融中心的情况看，其金融人才都在30万人以上，而目前上海市的金融从业人员在10万人左右，上海与其他金融中心相比，人才方面存在着巨大的差距，尤其是高级金融人才更是短缺。
3、专业导向：
既然你准备在这个行业发展，那么选择什么专业方向更符合你的发展目标呢?从当前的金融学科专业分布来看，比较有发展前景的专业方向有：公司财务、风险管理与控制、金融工程、金融市场、保险精算、证券投资等。
目前基金市场最为活跃，而熟练的基金经理人只有3000人左右，人才缺口过万；目前中级基金经理人的年收入已经达到40万元.而担任高级职位的经理人年薪已经突破百万元，可见金融行业是一座未开采的金矿。

5、证券公司的资产管理业务与证券投资基金到底有什么联系和区别？？

证券投资基金是指通过公开发售基金份额募集资金，由基金托管人托管、由基金管理人管理和运用基金，为基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。二者的目的都是进行金融产品的投资以谋求资产的升值，但二者还是有很大区别的：第一，行为主体不同。资产管理业务是证券公司和投资者之间的行为，证券投资基金则分两种情况，契约型基金是基金与投资者的信托关系；公司型基金则是发行股票来发起基金，换句话说，投资者是公司型基金的股东。第二，二者投资限额不同。证券公司的资产管理业务要求很高，单个客户的资产管理最低限额是100万元；而投资基金就没有什么限制。第三，运行方式不同。

6、证券投资基金和证券投资基金管理人有什么不同

黄金

7、《证券投资基金》怎样看书才能通过

看一章书做一张一题。多做一点综合试卷就好了。《证券投资基金》比较简单的