债券到期收益率的计算公式（息票债券到期收益

1、债券到期收益率的公式是如何套算的?谢谢!

如果是一年付息一次那么
101.63=6/（1+r)+6/(1+r)^2+100/(1+r)^2
求r
如果是半年付息一次
101.63=3/（1+r)+3/（1+r)^2+3/（1+r)^3+3/（1+r)^4+1000/（1+r)^4求r
说明（1+r)^2代表（1+r)的平方，依此类推！
6是1006%
3是6的一半！

2、如何计算债券的到期收益率

债券的到期收益率，是指买入债券后，投资人持有至到期获得的实际收益与投资本金的比率，包括利息收入和资本损益与买入债券的实际价格之比率。

3、关于债券的息票利率和到期收益率

折现亚 也就是说我的一笔钱 一年后拿到是100块 一年利息是2.25% 事实上这笔钱现在只值100/1.0225也就是97.8块 也就是说未来的钱和现在的钱是不一样的，因为金钱有它的时间价值
某东西除以（1+r）就是某个东西向前折现，（1+r）^n就是折现n年
换句话说 假设债券付息 一年一次 第一年你拿到的利息C折现到现在就是C/(1+r) 第二年就是C/(1+r)^2 第n年就是C/(1+r)^n M/(1+r)^n的意思是你n年拿到的本金折现到现在 两部分相加就是债券的面额
在金融学中，请牢记time value of money TVM 也就是时间价值
因为无风险收益的存在，现在的钱永远比未来的钱值钱，所以才有了金融学。整个金融学是构筑在TVM的基础上的
债券定价基于TVM的意思就是 债券的现金流是每年给付利息所产生的现金流与到期给付面额的现金流折现到现在的价值
回到这道题目 按照贴现法则
债券价格=票面利息/（1+r）^1+票面利息/（1+r）^2+……+票面利息/（1+r）^n+票面价格/（1+r）^n
eg 某债券期限5年，面值1000元，年息60元，市场售价1020元，则该债券的到期收益率()
利息=10006%=60
1020=60/（1+r%）^1+60/（1+r%）^2+60/（1+r%）^3+60/（1+r%）^4+60/（1+r%）^5+1000/（1+r%）^5
r=5.531256572%
看到没有楼主？债券的价格 票面价格 期望收益率（也叫市场利率）票面利率（也叫息票利率）和期限 这5个东西知道4个就可以求第5个
补充。。。
我觉得息票利率就是票面利率嘛
是的，2者相同
如果这个确定的话，到期收益率应该也是确定的呀（比如都是百分之多少什么的），除非有债券价格变动什么的。。。
无语了。。。我前面都白讲了，你没看懂啊。。。
主要是看了一段关于再投资收益的话，说“给定偿还期限和到期收益率的情况下，债券的息票利率越高，再投资对债券收益的影响越大”，有些晕。。。。
你自己看公式阿，老大，这5个因素相互决定的亚

4、债券息票利率 和 到期收益率 是什么关系？

息票利率就是年利率，是年息与面额比值，到期收益率是最终收益与面额的比值，

5、息票债券的到期收益率与债券的市场利率

债券到期收益是指买入债券后持有至期满得到的收益，债券到期收益率是利息收入（找该债券规定年利润计算）和资本损益（低买高卖形成的差价）的相加数与买入债券的实际价格之比率。市场利率是指由资金市场上供求关系决定的利率。债券利率一般也是按照当时的市场基准利率来设计的。，市场利率上升会引起债券类固定收益产品价格下降，股票价格下跌，房地产市场、外汇市场走低，但储蓄收益将增加。简单的说，债券到期收益率和市场利率是两个概念，市场利率会影响债券的到期收益。