海外市场“不平静” 这些重磅消息将影响A股节后

　　受到国庆长假效应影响，节前最后一天沪深两指纷纷尾盘跳水。国庆长假期间境外市场并不平静，不过无论是美股还是港股，走势均相对平稳。而随着中国美国新一轮谈判即将开启，节间透露不少利好信息，节后A股“开门红”值得期待。

　　1、澳大利亚联邦储备银行（以下简称澳联储）宣布将澳大利亚现金利率（澳大利亚基准利率）下调25个基点至0.75%，创历史新低。这是澳联储自今年6月和7月连续两次降息后的第三次降息。

　　点评：澳大利亚降息在预期之中，持续降息也印证目前海外的宽松政策，但这也是侧面说明目前海外经济景气度不高，经济下滑压力在逐步增大。

　　2、美国9月ISM制造业PMI为47.8，低于预期的50.1，为十年新低，而前值已经跌破荣枯线。与此同时，美国9月非农就业人口新增13.6万人，同样不及预期。美联储主席鲍威尔上周五在公开讲话中称美国经济仍面临风险，当前经济总体处于较好位置，并承诺将使美国经济保持持续增长。

　　点评：美国各项数据不及预期，让其降息预期再度升温，美股走势也在国庆期间先抑后扬，整体来看依旧处于震荡。美股大幅波动下，走势企稳，加之港股表现坚挺，对A股节后首日影响有限。

　　3、根据美国外贸代表办公室10月2日公布的征税清单，美国将对来自法国、德国、西班牙或英国的飞机征收10%的税，对来自英国的服装和毛毯征收25%的税，对来自德国的咖啡机某些工具及机械征收25%的税，对来自德国、西班牙和英国的奶酪、橄榄油和冷冻肉征收25%的税等。

　　点评：这应该是国庆期间海外最大的事件，美国与欧盟国家发起外贸纠纷使得欧洲股市重挫，不过如此以来，或许可以对中国美国外贸谈判产生乐观。在此背景，美国应付各国的外贸摩擦可能顾此失彼，因此，节后中国美国谈判可能产生超预期结果。

　　4、国际油价本周继续大幅调整，对全球经济前景的担忧成为了打压油价的主要原因。WTI原油主力合约收报52.81美元/桶，周跌5.5%，布伦特原油主力合约收报58.37美元/桶，周跌5.7%，均创下7月以来最大单周跌幅。

　　点评：美股经济数据不佳使得需求端前景堪忧，未来国际油价依旧将面临重重考验。

　　1、央行10月6日公布数据显示，中国9月末外汇储备3.0924万亿美元，预估为3.1056万亿美元，前值3.1071万亿美元。9月末黄金储备为6264万盎司，为央行连续第10个月增持黄金储备。

　　点评：数据上，我国外汇市场供求基本还是保持平衡。随着对外开放不断深化，我国对外投资规模迅速扩大，国际收支总体呈现顺差。

　　1、10月1日国庆阅兵，东风-41核导弹压轴登场。据报道，该导弹可覆盖全球目标。

　　点评：对于国庆阅兵的市场分析，已经有很多，不再过多点评，但是此次阅兵展开的军事力量格外突出，也是几次阅兵规模最大的一次。在展示了我们国力强大的时候，一方面对军工股可以乐观预期，另一方面市场“开门红”也能有所期待。

　　2、根据猫眼专业版最新统计，电影《我和我的祖国》上映7日票房突破20亿元大关，另外《中国机长》票房也逼近20亿，加上攀登者接近10亿，此次国庆档可谓“史上最强”。

　　点评：中国电影今年确实大放异彩，除了《哪吒之魔童降世》取得巨大成功后，国庆档电影也是极其卖座，不过对于资本市场来说，可能会对影视股带来短期炒作效应，但是炒票房已经是过去式，不宜将票房与影视股联系太深，谨防追高风险。

　　3、近日，诺贝尔奖官网发布信息称，2019年度诺贝尔奖揭晓时间已经确定，生理医学奖将最先出炉。

　　点评：最近几年，A股对诺奖炒作格外重视，从以往经验，市场关注的焦点可能还是聚焦在生理医学奖上。因此，节后市场资金炒作的大方向或将在医药板块相关概念股。

　　1、日前苹果公司告知供应商增加最新iPhone 11系列手机的产量至多10％，以满足该新款手机强于预期的销售。受此影响，苹果股价出现大涨，市值重返万亿美元。

　　点评：苹果通过降价保证销量，不过无论如何，没有5G的新版苹果手机的销售都超出市场预期，节中苹果坚挺的表现会对节后A股苹果产业链产生积极的影响。

　　2、10月1日，长江电力发布公告称，公司将通过全资子公司长电国际竞标购买美国纽交所上市公司Sempra Energy在秘鲁配电等资产，交易基础收购价格为35.9亿美元，采用现金支付。

　　点评：这是公司一次大型的外延收购，如果收购成功，会对公司海外业务拓展带来新的发展契机，同时收购资产也会让公司形成发、配、售电产业链协同发展。

　　3、10月1日，茅台酒在天猫和苏宁两大平台1499元抢购“秒光”。10月3日，茅台集团已经提前结束长假，召开“2020年度生产·质量大会”，迎接新一轮生产周期的到来。

　　点评：茅台依旧是白酒产业的风向标，不过1499元抢购盛况来看，一旦价格优势明显，会对其他白酒品牌产销产生一定压力。因此，茅台酒未来的价格定位仍值得重点关注。

　　受到大假效应影响，节前最后一天沪深两指纷纷尾盘跳水。市场资金担忧不无道理。国庆期间，海外市场的确不平静，根据美国外贸代表办公室10月2日公布的征税清单，美国将对来自法国、德国、西班牙或英国的飞机征收10%的税等，同时美国经济数据不佳，国际原油价格大跌。

　　不过，随着美国降息预期加强，美股先抑后扬，港股走势也相较平稳，对A股市场冲击力度大大减少，而苹果股价逼近历史新高，对苹果产业链有积极影响。此前A股主要热点就来自科技股，这或许会重燃科技股炒作热情，对市场人气恢复有利好作用。

　　海通证券荀玉根指出，随着9月欧美央行降息落地，我国利率向下空间将打开，不排除后续MLF利率下调，后续三个观测时间点是11月5日、12月6日、12月14日。财政政策方面，9月初国务院常务会议提出根据地方重大项目建设需要，按规定提前下达明年专项债部分新增额度，确保明年初即可使用见效。从时点看专项债大概率提前到四季度，后续需要跟踪具体额度及落地。未来跟踪十九届四中全会后，完善国家治理、推进改革的相关措施，这是提振市场风险偏好的重要因素。

　　另外，随着三季报到来，不少核心产业公司业绩有望超预期，A股在目前错综复杂的国际环境下，依然有望实现节后“开门红”。