期权投资组合（看跌期权的正向蝶式差价组合）
1、投资组合中既有股票又有期权债券怎么计算VAR
你好现在这个主要是在算这个风险价值这个加权平均值这块的啊
2、如何用参数方法求VaR?和期权有关的投资组合问题
一直都是! 你们地理老师应该下岗!!!误人子弟!!
3、115.下列期权投资组合，称之为蝶式期权策略的有（ ）。 A. 买入 1 手行权价 25 的
亲，我也正在找这个的答案，你找到了木有
4、为何买入期权与其复制型资产组合必然拥有相同的价格
这是由无套利原理得出来的。期权平价公式c+pv(x)=p+s，其中x为行权价，c,p,s分别是看涨期权，看跌期权和股票的价格。
由平价公式可得c=p+s-pv(x)，即看涨期权可以通过买入看跌期权和股票，借入与行权价现值等额的资金来复制。
如果c>p+s-pv(x)，那么可以通过卖出看涨期权，并买入右边组合来构建无风险套利策略，获得正收益c-[p+s-pv(x)]
到期后如果股价高于行权价，看涨期权将会被行权，如果股价低于行权价，看跌期权将会被行权，也就是说，无论股票价格为多少，都会收到现金x，归还借款，最终现金流量为0。从而实现了无风险套利。
套利机会的存在，会使得公式趋于平衡。即c=p+s-pv(x)，即“买入期权与其复制型资产组合必然拥有相同的价格”
5、期权通常可分为哪几种类型?
买进看涨期权 卖出看跌期权 （多方）
买进看跌期权 卖出看涨期权 （空方）
共四种类型。
6、什么是蝶式期权组合？它和鞍式期权组合的异同？
蝶式期权套利组合是利用不同交割月份的价差进行套期获利，由两个方向相反、共享居中交割月份合约的跨期套利组成。它是一种期权策略，它的风险有限，盈利也有限，是由一手牛市套利和一手熊市套利组合而成的。
蝶式套利，它是套利交易中的一种合成形式，整个套利涉及三个合约。在期货套利中的三个合约是近期合约，远期合约以及更远期合约，我们称为近端、中间、远端。蝶式套利在净头寸上没有开口，它在头寸的布置上，采取1份近端合约2份中间合约1份远端合约的方式。其中近端、远端合约的方向一致，中间合约的方向则和它们相反。即一组是买近月、卖中间月、买远月；另一组是卖近月、买中间月、卖远月。两组交易所跨的是三种不同的交割期，三种不同交割期的期货合约不仅品种相同，而且数量也相等，差别仅仅是价格。正是由于不同交割月份的期货合约在客观上存在着价格水平的差异，而且随着市场供求关系的变动，中间交割月份的合约与两旁交割月份的合约价格还有可能会出现更大的价差。这就造成了套利者对蝶式套利的高度兴趣，即通过操作蝶式套利，利用不同交割月份期货合约价差的变动对冲了结，平仓获利。
鞍式期权组合由一手看涨期权和另一手相同品种、相同到期日和相同执行价格的看跌期权组合而成，并且两种期权的买卖方向相同。
7、什么叫铁鹰式期权组合，蝶式价差期权？
推荐看一下参考资料
内有对Butterfly Spreads类型期权解释和分析.