“出海潮”高涨之下 2016年私募的海外基金业绩表

    继2007年、2009年至2014年之后，2016年私募行业又迎来了第三批“出海潮”。

    2016年以来国内资本市场行情清淡，私募纷纷都将目光瞄向了海外资产配置。一方面，从市场需求角度看，是为了满足客户日益增长的多元化配置需求；另一方面，也源于2016年以来国内市场缺乏趋势性机会，私募基金需要寻求新的空间，私募选择“出海”是期望能够在海外市场获得更多投资机会。

    中国阳光私募的出海之路向来都是命途多舛。2016年已经过去，国内私募的海外基金业绩究竟如何呢？不妨一起来看下。

    发行量方面，私募排排网数据显示，2016年全年私募共发行了16只海外投向的私募产品，其中股票策略和复合策略各5只，期货策略和组合基金各2只，相对价值和事件驱动各1只。

    清盘量方面，私募排排网数据显示，2016年共有8只产品清盘，其中7只产品为到期清算，1只产品为提前清算。

    收益方面，据私募排排网不完全统计，2016年纳入统计排名在内、成立满12个月且具有业绩记录的海外投向的私募产品共计24只，全年平均收益率为3.86%，其中14只产品获得正收益，占比58%，超过半数产品获得正收益。

    24只产品中，股票策略产品占据半壁江山，共计12只， 2016年平均收益为0.2%，虽然收益几近为零，但与国内股票策略基金相比，已实属不易；期货策略产品共计5只，2016年平均收益为0.57%，仅有1只产品获得正收益，其余4只均有不同程度的亏损；表现最好的是宏观策略产品，采取宏观策略的产品共计2只，年度收益均在20%以上；相对价值也表现不俗，采取相对价值策略的产品共计3只，均实现正收益，平均收益为5.6%；采取复合策略和债券策略的产品各1只，也均实现了正收益。

    从前十名的收益率看，排名靠前的产品表现不遑多让，业绩十分抢眼。排名第一的“黎青一号” ，来自深圳锐斯得投资旗下，近一年收益为25.59%。私募排排网数据中心资料显示，该产品成立于2015年6月19日，采取管理期货策略，基金经理为徐青，其收益主要来自于9-11月，产品净值从0.79迅速攀升至1.29，该产品已经在12月底到期清算。据了解，锐斯得集团成立于2008年，经过多年卓越经营，现已发展成为集资产管理、全球金融衍生品投资、大宗商品贸易的多元化跨国投资集团。

    紧随其后的是鼎新资本旗下的“鼎新全球宏观”，以22.63%的收益排名第二，该产品成立于2015年7月1日，采取宏观策略，由丁华昆掌管，该产品成立以来走势十分良好，一直保持平稳上升的走势，累计收益已经超过50%。

    排名第三的是大虎交易旗下“大虎美股1号”年度收益为20.95%，成立于2015年1月1日，采取的是股票策略。基金经理范海峰，从事美股交易8年，专注于美国证券市场的研究和交易，在职业交易经历中形成了独有的明暗池趋势投资策略，历史成绩是标普500指数年平均回报率的6倍，曾获北京庄讯投资咨询公司“功勋级交易员”称号。

    观察发现，知名私募倚天阁资产旗下的产品“信合全球”也进入榜单前十。私募排排网数据中心资料显示，该产品成立于2011年2月28日，采取的是相对价值策略，成立以来累计收益已超过150%。

    总体而言，与国内私募基金相比，私募海外基金在2016年的表现略胜一筹。随着能分散A股风险作用的全球化配置越来越受到投资者重视，私募出海正在发展成为一个行业普遍现象。实际上，在中国做好投资也许不是真正的考验，走出去或许是必然的趋势。出海后，投资环境或将变得更加宽广，可选择的投资标的也更加丰富，但业内人士表示，海外投资还需警惕水土不服，业绩亏损等风险。