传媒行业:布局在线教育的广电、出版相关标的
疫情期间娱乐和教育需求均自线下转至线上,头部游戏时长及流水、视频平台内容播放量同比高增,同时各省通过在线教育平台实现疫情期间学生停课不停学,利好游戏、长视频板块和布局在线教育的广电、出版相关标的。
游戏:疫情影响叠加春节因素,利好整体游戏行业,其中社交竞技游戏、重度游戏、棋牌类游戏和小程序游戏受益明显。目前游戏市场移动游戏占比68%,疫情期间,鼓励大家春节减少聚会,游戏场景以家庭为主,游戏成为线下娱乐活动重要替代品。其中头部社交竞技游戏《王者荣耀》大年三十单日流水单月流水均创历史新高;头部重度游戏《完美世界》iOS游戏畅销榜从30-40名上升至最高第7名;线上棋牌类游戏下载量明显爆发,头部棋牌类游戏下载量峰值较疫情发酵前都上涨200%以上;小程序游戏微信搜索指数峰值较疫情发酵前增长133%。看好未来游戏行业迎来戴维斯双击。建议关注游戏公司完美世界、世纪华通、金科文化、浙数文化、游族网络、电魂网络、三七互娱、吉比特、掌趣科技、腾讯、网易等。
电视剧:短期内全国影视剧组暂停拍摄对影视项目(影视剧拍摄周期2~3个月)上线进度有所影响,但同时加速了相关影视公司清库存速度;长期字节入局长视频有望为上游影视内容公司带来渠道端新增量。建议关注电视剧内容制作公司华策影视、慈文传媒、欢瑞世纪。
长视频:线上娱乐消费需求旺盛,长视频平台春节期间影视内容播放量同比高增。建议关注国有长视频平台芒果超媒。
广电:广电系公司的大屏端作为在线教育内容的平台入口,通过开设教育专区,联合优质教育内容资源实现疫情期间停课不停学。若“大屏平台+教育资源”常态化,未来具备较大业绩弹性。建议关注开设在线教育业务的公司如芒果超媒、新媒股份、华数传媒、东方明珠、贵广网络。
出版:布局教育信息化的相关出版公司,建议关注南方传媒、中南传媒、凤凰传媒、皖新传媒、中文传媒、城市传媒。
风险提示:传媒政策监管趋严,老游戏流水表现不及预期,新游戏上线进度不及预期。电视剧上线速度不及预期,疫情控制进展不及预期。(民生证券)
财经资讯
- 钢铁沙皇逝世 百亿A股变更实控人
- 8家私募年内自购4.57亿元
- 谢治宇、朱少醒最新调仓动向来了
- 广汇汽车退市 让人情何以堪
- 转融券暂停实施一周 融券余额已不足300亿元
- 美股三大指数集体下跌 道指跌超1%
- 多家上市房企高管增持股票提振信心
- 上市公司打响1元面值保卫战
- 中央汇金二季度继续增持五大宽基ETF
- 最高从亏0.38元/股到赚0.44元/股 3只潜力股已获大
- 纳指大跌超500点 道指却创历史新高
- 上市公司掀起沙特热官宣合作 沙特概念股也是基
- 两大量化私募巨头重磅发声 DMA持股市值大降200
- 重磅曝光 国家队果然出手!中央汇金二季度继续
- 美股三大指数集体收涨 道指、标普500指数均创历
- 硅片龙头大消息 20亿美元重磅项目落地